Der Niedergang der FTX Group, die zuvor von Sam Bankman-Fried (SBF) geleitet wurde, ist eine Warnung vor Missmanagement und Verwaltungsproblemen in der Kryptowelt. Der jüngste Bericht der US-Konkursverwalter über den Fall FTX zeigt, dass die Börse erhebliche Kontrollverluste erlitten hat, die schließlich zum Zusammenbruch führten. Die Anwälte, die die Verwalter vertreten, gaben außerdem bekannt, dass sie “ausschüttungsfähige Vermögenswerte” in Höhe von 7,3 Mrd. US-Dollar zurückerhalten haben.
Fehlende Management- und Verwaltungs-Kontrolle
Laut Lexology heißt es in dem Bericht, dass sich das Management von FTX auf eine kleine Clique beschränkte, die von SBF angeführt wurde, der zusammen mit Nishad Singh und Gary Wang über keinerlei Erfahrung im Risikomanagement oder in der Führung eines Unternehmens verfügte. Ebenso verfügte das Unternehmen über kein Personal mit ausreichender Erfahrung oder Unabhängigkeit in den Bereichen Finanzen, Buchhaltung, Personalwesen, Informationssicherheit oder Cybersicherheit.
Außerdem gab es keine Aufsicht durch den Vorstand, und das Unternehmen verfügte weder über eine umfassende Organisationsstruktur noch über einen vollständigen Mitarbeiterplan.
Unzureichende Finanz- und Buchhaltungskontrollen
Die US-Konkursverwalter wiesen darauf hin, dass es bei der FTX-Gruppe erhebliche Mängel in der Buchhaltung und bei den Kontrollen gab. Die Untersuchung ergab, dass das Unternehmen über kein angemessenes Buchhaltungssystem verfügte und 56 Unternehmen der Gruppe keine Jahresabschlüsse vorlegten.
Die Untersuchung ergab, dass die von dem Unternehmen beauftragten externen Buchhalter nicht ordnungsgemäß auf ihre Eignung geprüft wurden und dass sie nicht über das notwendige Fachwissen verfügten, um mit den verschiedenen Produkten der FTX-Gruppe umzugehen. Außerdem wurde festgestellt, dass Ausgaben und Rechnungen über Slack mit Hilfe von Emojis eingereicht und genehmigt wurden, was dazu führte, dass nur informelle Aufzeichnungen über Überweisungen geführt wurden.
Unzulänglichkeiten bei der Verwaltung digitaler Vermögenswerte
In den Feststellungen wurde behauptet, dass die FTX-Gruppe keine standardmäßigen Sicherheitsprotokolle zum Schutz der von ihr verwalteten digitalen Vermögenswerte befolgte. Die Börse verlangte keine Multi-Faktor-Authentifizierung (MFA) für ihre Mitarbeiter und Systeme, obwohl dies den Kunden empfohlen wurde.
Darüber hinaus verfügte FTX über kein System, mit dem der unbefugte Zugriff auf die privaten Schlüssel der zentralen Börsen-Wallets, in denen sich große Mengen an Kryptowährungen befanden, sofort erkannt werden konnte.
Rückgewinnung von Vermögenswerten und Umstrukturierung im Konkurs
Die von Ray und seinem Team geleiteten Wiederherstellungsbemühungen haben dazu geführt, dass digitale Vermögenswerte im Wert von 1,4 Milliarden Dollar wiedergefunden und sicher aufbewahrt wurden. Außerdem sind sie gerade dabei, weitere 1,7 Milliarden Dollar an digitalen Vermögenswerten zurückzuholen.
Durch diese Bemühungen hat sich die Gesamtsumme der Vermögenswerte, die für eine Rückforderung zur Verfügung stehen, auf 7,3 Mrd. USD erhöht, was den Gläubigern von FTX Trading einen Hoffnungsschimmer auf höhere Auszahlungen gibt. Die Verwalter wollen im Juli einen ersten Umstrukturierungsplan vorlegen und erwarten, dass das Gericht den endgültigen Plan bis Mitte 2024 genehmigt.
FTX-Fall: Ein abschreckendes Beispiel
Der Fall FTX macht deutlich, wie wichtig die verschiedenen Arten von Kontrollen für den Betrieb und die Regulierung einer Kryptobörse sind. Der Bericht zeigt auf, welche Folgen es hat, wenn diese ignoriert werden, und welchen potenziellen Schaden sie in einer aufstrebenden Branche anrichten können. Der Zusammenbruch von FTX war größtenteils auf diese Versäumnisse zurückzuführen und nicht auf kryptospezifische Geschäftsrisiken.
Die Kryptowährungsbranche befindet sich noch in einem relativ frühen Stadium, und während die Branche wächst, ist es unerlässlich, solide Kontrollmaßnahmen zur Risikominderung einzuführen. Der Fall FTX dient als abschreckendes Beispiel für Investoren, Unternehmer und Regulierungsbehörden. Die Branche muss einen Schritt zurücktreten und die bestehenden Sicherheitsvorkehrungen überprüfen, um sicherzustellen, dass sich solche Fehler nicht wiederholen.